一、商业银行的基本特征
商业银行是人们长期沿袭下来的习惯用语。随着商品生产和商品交换的发展，商业银行的业务范围已经远远超出了传统意义上的界限，其称谓与它目前的实际含义已存在着相当大的差别。首先，原来的商业银行只是专门从事短期性商业融资的机构，这在历史上或许“名副其实”，但从现代银行的业务范围来看，已与实际情况出现了较大的差异；其次，这一名称没有正确反映出不同类型银行之间所存在的差别；第三，它容易使人们产生误解，尤其是“商业”两字，容易使人们误以为是一种专业银行，掩盖了它所具备的本质特征。但是，由于约定俗成的缘故，商业银行的称呼已为人们所接受。总之，现代商业银行是指以获取利润为经营目标、以各种金融资产和金融负债为经营对象、具有综合性服务功能的金融企业。在各类金融机构中，它是历史最为悠久、业务范围最为广泛、对社会经济生活影响面最大的金融机构。
商业银行是一个不断发展的产业，它与国民经济的发展、变革和转型紧密相连。随着经济发展对资金需求的多元化、客户对金融服务要求的高层次化、技术革命的突飞猛进以及银行同业之间的竞争和银行内部盈利机制的驱动，商业银行的经营内容、领域、方式等也在不断发展和变化。综观商业银行的发展过程，它具有以下特征：
第一，与一般工商企业比较，商业银行的经营对象比较独特。商业银行具有一般工商企业的基本特征：拥有业务经营所需要的自有资金，需要依法合规经营，自负盈亏，照章纳税。它以财富最大化为最终目标，按商品经济的经营原则从事经营活动，这点与其他工商企业并无二致。但商业银行的经营对象却与一般工商企业截然不同。工商企业经营的对象是具有一定使用价值的商品和服务，从事商品的生产和流通；而商业银行是以金融资产和金融负债为经营对象，经营的是特殊商品——货币和货币资本，经营的内容包括货币的收付、借贷以及各种与货币运动相关联的金融服务。从社会扩大再生产的过程来看，商业银行的活动是服务于生产和流通的各个环节，所以它并不直接创造价值，它所获得的利润是产业利润的再分配。
第二，与一般金融企业相比，商业银行的经营范围更广泛、更全面。商业银行作为金融企业，与专业银行和其他金融机构都是金融媒介，它们在经济生活中都发挥信用中介作用。从这方面讲，商业银行与其他专业银行和非银行金融机构并无本质上的差别。但商业银行的业务更综合、功能更全面，它经营一切零售和批发业务，为客户提供全面的金融服务，特别是在贷款业务中具有信用创造的功能，这是其他任何金融机构所无法比拟的。当然，随着各国金融体制的改革，各类金融机构相互融合的现象越来越明显。但从整体来看，商业银行仍然保持着自己的特点，在金融体系中发挥着重要而独特的作用。
第三，商业银行是金融体系的主体。一般来说各国中央银行、政策性银行、商业银行和其他金融机构共同构成金融体系，商业银行则是其主体。正因为商业银行具有综合性、多功能的作用，它才成为国民经济运行中融资的主体，即通过金融中介，成为间接融资的主要供给者。商业银行通过直接进入短期货币市场和长期资本市场也成为直接融资的主体。在商业银行的资产中，政府债券占有相当大的比重。商业银行除了自身发行证券、代客进入证券市场外，通过购买工商企业股票也可成为控股公司的直接参与者。正因为商业银行有上述特征，它客观上承担了特殊的社会责任，即成为中央银行宏观调控的主要环节。商业银行在执行中央银行宏观调控政策，调整自身运作和经营的同时，也间接地发挥了宏观调控的作用，保证了中央银行货币政策的实施，促使国民经济健康、稳定地发展，从而客观上履行了其特殊的社会责任。可见，银行业不只是一个普通产业，而是现代经济的核心，国民经济的命脉，而商业银行则扮演了重要特殊的角色。
二、商业银行财务的本质
财务是商品经济的产物。凡是商品经济就要讲价值、讲流通，而流通就要借助于货币。正如马克思所说，商品和货币是价值的不同存在方式。在整个经营过程中，商品的流通要以实在的货币为媒介，商品的生产也要以观念上的货币来计量。这样，企业在经营过程中需用货币来处理的各种经济关系即货币关系，就形成了企业经营中的财务内涵。概括地讲，财务的本质就是客观存在于商品经济领域中的货币关系体系。
众所周知，货币关系产生于物质生产领域（包括生产领域和流通领域），而这个领域是实现物化劳动和再生产并创造剩余产品的领域。货币关系从物质生产领域产生后，继而扩展到上层建筑和整个社会。因此，以商业银行为主体，与商业银行资金的筹集、使用、分配和监督有关的各种货币关系形成一个有机的体系，即构成了商业银行财务。
商业银行财务通常体现着以下各种货币关系：
（一）商业银行与其所有者之间的货币关系
这种关系主要是指商业银行的所有者向银行投入资金，银行向其所有者支付投资报酬所形成的货币关系。商业银行所有者主要有以下四类：国家、法人单位、个人、外商。在我国，占据商业银行体系最重要位置的四大国有商业银行为国家独资所有，新兴的全国性或区域性商业银行大都采取股份制组织方式，其股东也大都为代表国家行使投资决策权的国家投资公司、国有企业或国有控股企业。一般地，商业银行的所有者要按照投资合同、协议、章程的约定履行出资义务，以便及时形成银行的资本金。银行利用资本金进行经营，实现利润后应按出资比例、合同规定、股利政策等，向其所有者分配利润（股利）。商业银行与其所有者之间的货币关系，体现着所有权的性质，反映着经营权和所有权的关系。
（二）商业银行与其债权人之间的货币关系
这种关系主要是指商业银行向债权人借入资金，并按借款合同的规定及时支付利息和归还本金所形成的货币关系。商业银行的资本金在其资金来源中占有一定的比重，但它还必须大量借入资金。商业银行的债权人主要有：存款人、中央银行、其他金融机构、债券持有人、其他出借资金给银行的单位和个人。银行利用债权人的资金，要按约定的利息率，及时向债权人支付利息；债务到期时，要按时归还本金给债权人。商业银行与债权人的货币关系体现的是债务与债权的关系。
（三）商业银行与其债务人的货币关系
这种关系主要是指商业银行将其资金以贷款、购买债券等形式出借给其他单位或个人所形成的货币关系。银行将资金借出，有权要求其债务人按约定的条件支付利息和归还本金。商业银行与其债务人的货币关系体现的是债权与债务关系。
（四）商业银行与税务机关之间的货币关系
这种关系主要是指商业银行作为金融企业法人，要按税法规定依法纳税而与税务机关之间形成的货币关系。任何企业法人都要按照国家税法的规定缴纳各种税款，以保证国家财政收入的实现，满足社会各方面的财政需要。及时足额纳税是企业法人对国家的贡献，也是对社会应尽的义务。商业银行与税务机关之间的关系，体现了依法纳税和依法征税的义务与权利关系。
（五）商业银行内部各个单位的货币关系
这种关系主要体现为商业银行内部各个独立核算单位之间的货币关系以及银行内部各级之间、各单位之间因落实经济责任制而分配和使用资金所发生的货币收支活动。商业银行内部各单位之间的资金结算关系，体现了银行内部各单位之间的利益关系。
（六）商业银行与员工之间的货币关系
这种货币关系主要体现了银行员工和商业银行在劳动成果上的分配关系。
三、商业银行财务管理的目标
（一）商业银行财务管理的概念
通常地讲，商业银行财务管理是指商业银行根据内外部经营环境和自身业务发展的要求，对经营管理中的资金进行运筹和控制，从而实现管理目标的一系列管理活动的总称。它是商业银行一切经营管理活动的灵魂，其水平的高低也是衡量商业银行经营管理水平的重要标志。
商业银行财务管理既是银行经营管理的一个独立方面，又是一项综合性工作。银行经营货币资金的质量和效果，大都从资金运转中综合地反映出来，而通过合理有效地组织银行的资金周转，又可对银行的各项经营管理活动加以促进。因此，搞好商业银行财务管理工作，对于改善银行经营管理，防范银行经营风险，提高银行经营效益等具有重要的作用。
（二）商业银行财务管理的总体目标
财务管理目标又称财务目标、理财目标，是指商业银行进行财务活动所要达到的根本目的，是评价企业财务活动是否合理的标准，它决定着银行财务管理的基本方向。对于商业银行的理财目标，目前西方经济发达国家也未统一。
商业银行财务管理的总体目标就是全部财务活动亦即资金运筹所要达到的最终目标，它是银行开展一切财务活动的基础和归宿。中西方财务理论对于财务管理的总体目标有很多不同的表述，但最具代表性的主要有两种观点，即利润最大化和财富最大化。
1.利润最大化目标。利润最大化观点在西方经济理论中是根深蒂固的。西方经济学家都是以利润最大化这一概念来分析和评价企业行为与业绩的。从传统的观念来看，银行作为一种经济组织，衡量其经营效率的公认指标是利润。因此，假定利润最大化是商业银行理财的基本目标似乎是合理的。这是因为：
第一，人类进行任何经济活动，都是为了创造剩余产品，而剩余产品的多少，可以用利润的多少来衡量。通常讲，商业银行不直接创造利润，但它所获得的利润是产业利润的再分配，其利润是银行在业务经营过程中所获得的各种收入扣除各种成本费用后的余额。因此，利润最大化既是商业银行实现目标的标志，也是银行生存和发展的基础。
第二，在自由竞争的资本市场中，资本的使用最终将属于获利最大的企业。利润最大化是企业获得资本的最有利条件。取得了资本，也就等于取得了各种经济资源的支配权。银行实现了利润的最大化，就可以通过各种方式更便利地筹集资本，提高其在全社会的声誉，增加其竞争实力。
第三，通过追求利润最大化的目标，可以使整个社会的财富实现极大化。现代财务管理理论认为，利润最大化作为企业理财目标，是19世纪初发展起来的，而那时的银行都是业主型组织，其主要特征是私人筹资、私人投资和私人分配。单个业主的惟一目的就是增加私人财富。显然，上述目标可以通过追求利润最大化来加以实现。就是说，在当时的组织结构下，利润最大化和财富最大化对于银行来讲是一致的。然而，随着商品经济和社会化大生产的进一步发展，银行的组织形态由单一业主型向公司型转换。其基本特征表现为所有权与经营权的分离，表现在银行由股东进行投资，而由职业经理层来控制和管理，股东对银行决策和日常经营的影响力越来越弱化。此外，各种债权人、消费者、雇员、政府和社会等，都是与银行有关的利益集团。在银行特征发生了如此变化后，业主经理就逐步被职业经理所代替，职业经理必须协调与银行各方面的利益。在此情况下，以利润最大化作为银行的财务目标就不适合了。
综合分析，银行以利润最大化为目标存在以下缺点：（1）利润最大化未能区分不同时期的报酬，没有考虑资金的时间价值。今年获利1000元与明年获利1000元是不一样的，因此，不考虑货币的时间价值，就难以判断哪一个更符合理财目标。（2）利润最大化没有考虑风险问题。一般而言，报酬越高，风险越大。追求最大化利润，有时会增加银行的风险，但利润最大化的目标不考虑银行风险的大小。（3）利润最大化的概念不明确。利润是指短期利润还是长期利润？是税前利润还是税后利润？是经营总利润还是支付给股东的利润？基本含义不明确，就会给管理带来很多麻烦。（4）利润最大化往往会使商业银行财务决策带有短期行为的倾向，即只顾实现目前的最大利润，而不顾长远发展。以利润最大化为总目标，带有片面性，它不能成为商业银行理财的最优目标。
2.财富最大化目标。财富最大化是指通过银行的合理经营，采用最优的财务决策，在考虑资金的时间价值和风险价值的情况下不断增加银行财富，使银行价值达到最大化。在股份有限公司中，其总价值可以用股票市场价值总额来代表，财富最大化与股东财富最大化应该是一致的。在股份制银行中，财富最大化也可以表述为股东财富最大化。这是现代西方财务管理理论普遍公认的财务目标，也是衡量银行财务行为和财务决策的合理标准。
通常，金融市场的作用是将市场上资金所有者手中的资金集中起来，按照一定的经济标准进行分配，再将资金集中到资金使用者手中。在风险相同的情况下，资本流向报酬较高的单位；在报酬相等的条件下，资金流向风险较低的单位。由此，在金融市场上，预期报酬和预期风险之间的关系，决定着资金的流向，引导着每个资金所有者（潜在的股东）将资金投向报酬高、风险低的最有希望的资金使用者手中，从而使资金所有者获得最大财富。这样，从整个社会来讲，社会财富也会最大限度地增加。因而，财富最大化的目标既有利于业主（股东），也有利于整个社会。
在股份经济条件下，资金所有者将资金投资于股票，其本人成为股东，其财产就体现在股票这种虚拟资本上。股东的财产价值不是股票的票面价值，而是股票的市场价格，即股票市价。因此，在此背景下，财富最大化的目标可以进一步演变成股票市场价格最大化这一目标。银行进行财务管理，就要考虑不同的财务行为对股票市价的影响。
如前所述，财富最大化的理财目标，在股份公司中可演变为股票市场价格最大化。这一目标不仅反映出股东主观的愿望，也反映了银行外部的客观评价；不仅反映了银行财务管理的目标，也反映了整个社会的经济目标；不仅反映了股东的利益，也反映了雇员、债权人和管理当局的利益，因而是最合理的财务目标。具体说来，将财富最大化作为银行理财目标的主要优点是：它考虑了股东未来报酬取得的时间因素，并用资金时间价值原理进行了科学的计量；它考虑了风险与报酬之间的联系，能有效地克服银行决策者不顾风险而片面追求利润的错误倾向；它有利于克服银行在追求利润上的短期行为，使银行财务管理从更长远的考虑上发挥统率作用；如果每个银行都将股东财富最大化作为自己的理财目标，整个社会的财富将会得到相应的增加。
尽管西方财务理论和实践都认为财富最大化是银行财务管理目标的最好表述，但它仍存在一些缺陷，如外部因素对股票价格的影响可能使管理者的工作成绩难以准确测量，当世界经济萧条、区域性金融危机等情况发生时，会导致银行盈利能力大大降低，从而会造成股票价格下跌，但这并不一定意味着银行管理者的工作没有成就。
另外，财富最大化的财务目标总的来说与其应承担的社会责任是一致的，但有时也有矛盾。企业在追求和实现财务目标的同时，可以满足社会公众的物质文化需求，增加就业机会，提供更多的税收收入，提高社会生产效率和公众的生活质量等等。这就是说，企业在实现其财务目标的过程中，也内在地履行了一部分社会责任。但是，企业不可能自觉地完全履行社会责任，因为有时承担的社会责任将会使股东的财富在一定程度上减少，如为了防止环境污染、合理雇佣员工、保护消费者权益等，企业要么付出一定的代价，要么造成一些机会损失，从而不利于财务目标的实现。解决这一矛盾的措施不外乎法律约束和道德规范。所谓法律约束，是指通过制定环境保护法、消费者权益保护法、反不正当竞争法、反暴利法等，促使银行承担社会责任。所谓道德规范，是指依靠政府有关部门的行政监督和社会公众的舆论监督，督促银行履行社会责任。实际上，银行承担一定的社会责任，有利于其在社会公众中树立良好的企业形象，形成巨大的精神财富，从而能更好地完成银行的理财目标——财富最大化。
